Pierwsza część obrazu, reżyserowana przez George A. Romero, oparta jest na opowiadaniu Edgara Allana Poe "The Facts in the Case of M. Waldemar".
Jessica Valdemar (Adrienne Barbeau) jest żoną podstarzałego, ale zamożnego Ernesta (Bingo O'Malley). Wraz z kochankiem, dr. Robertem Hoffmanem (Ramy Zada), Jessica wprawia staruszka w hipnotyczny trans w celu nakazania mu złożenia podpisu na papierach gwarantujących jej jego pieniądze. Jednak coś idzie nie tak...

Druga część, autorstwa Dario Argento, nosi tytuł "Czarny Kot" ("The Black Cat").
Fotograf Rod Usher (Harvey Keitel), który do tej pory zajmował się przestępstwami, zaczyna pasjonować się nimi do tego stopnia, że sam staje się mordercą, sadystą i zwyrodnialcem. Rod nie przepada za kotem swojej dziewczyny, Annabel (Madeleine Potter). Dusi zwierzaka, fotografuje zwłoki, a zdjęcie publikuje w swojej książce.

Dwaj mistrzowie makabry G. Romero oraz Christine dArgentonD. Argento przedstawiają wstrząsającą opowieść złożoną z dwóch części, które łączy... obecność szatana. Znany fotograf Rod Usher (Harvey Keitel) zawodowo zajmujący się przestępstwami, zaczyna do tego stopnia się tym pasjonować, że sam staje się mordercą, sadystą i zwyrodnialcem... Wydaje się, że popycha go do tego jakaś siła... W tym samym czasie umiera miliarder; jego żona oraz domowy lekarz spiskują, aby przejąć majątek. Nie cofają się przed niczym, nawet profanacją zwłok, nie wiedzą, że czasami zemsta przychodzi również zza grobu...